DiKE Geldwäschereibekämpfung bei Investmentgesellschaften

A differenza di tutti gli altri intermediari finanziari, le società d'investimento devono applicare i loro obblighi di due diligence ai sensi della legge sul riciclaggio di denaro (AMLA) alle relazioni di condivisione piuttosto che alle relazioni commerciali. Mentre le relazioni d'affari sono basate su contratti secondo il diritto delle obbligazioni e quindi la libertà di contratto, le relazioni azionarie sorgono di solito per effetto della legge e sono basate su un diritto azionario largamente obbligatorio. Le società d'investimento possono anche non venire a conoscenza di nuovi azionisti. Inoltre, l'adesione di un azionista esistente non può, in linea di principio, essere ritirata. La LRD è concepita intorno al concetto di relazione d'affari e difficilmente affronta la relazione azionaria. La dissertazione di San Gallo si concentra quindi sulle questioni relative all'attuazione dei vari obblighi di diligenza della LRD da parte delle società d'investimento sulla base della revisione della LRD entrata in vigore recentemente per attuare le raccomandazioni del GAFI e per farle rispettare nei confronti degli azionisti. A tal fine, vengono esaminati diversi strumenti di diritto civile e pubblico, come le restrizioni di trasferimento, gli obblighi di notifica del diritto societario e l'obbligo di divulgazione del diritto borsistico. Inoltre, l'attenzione si concentra sullo status di investitore qualificato ai sensi della Legge sugli investimenti collettivi (LICol): secondo la prassi consolidata della FINMA, le società d'investimento con investitori esclusivamente qualificati devono tenere conto della necessità di garantire lo status di investitore qualificato nel contesto della disposizione di garanzia della LRD.