Grundlagen der Kapitalmarkttheorie und des Portfoliomanagements

Ce livre se concentre délibérément sur les méthodes traditionnelles d'optimisation de portefeuille et leurs principales extensions, ainsi que sur les modèles standards de la théorie des marchés financiers, à savoir le Capital Asset Pricing Model (CAPM) et la Arbitrage Pricing Theory (APT). Après une introduction au sujet, les approches d'optimisation de la théorie du portefeuille sont présentées avant les modèles de la théorie des marchés financiers, car l'approche d'optimisation classique de Markowitz est considérée comme le fondement des modèles d'équilibre sur le marché des capitaux. Entre les exposés sur la théorie du portefeuille et celle des marchés financiers, les moments pertinents de la distribution des rendements, le rendement et le risque, sont décrits en détail, ainsi que leurs possibilités de prévision.